日本制造业暂弃中国转向印尼

　　忧心中国经济减速，中日政经关系趋冷，但中国劳动力成本上升系主因

　　陈言

　　“从我们做的第25次海外直接投资调查的结果看，日本企业认为在海外投资有潜力的国家中，中国次从位下滑到了第四位，印度尼西亚次上升到位。”在日本国际协力银行从事相关调查工作的阿由叶真司课长表示。

　　日本国际协力银行连续25年对日本大型制造业企业的海外直接投资进行调查。该调查已经成为日本制造业海外投资的风向标。该调查对企业中期业务发展做出展望，得出企业海外业绩的评价，找出日本制造业企业有潜力的投资国。

　　中国是世界上大的制造基地，一直是日本制造业企业的投资国。尽管日本首相安倍晋三2013年12月底参拜靖国神社的影响，并未在报告中显示出来，但中国对于日本制造业企业的投资吸引潜力明显回落。日本企业蜂拥来中国投资制造业的阶段，也许永远地过去了。

　　中国劳动力优势明显下降

　　很多企业不再把中国视为有潜力的国家，主要原因是担心中国劳动力成本上升。

　　今天的日本媒体，即便不强调中国威胁论，也会把中国危机论做得足足的。

　　保守媒体自不待言，即使是以报道经济为主的《日本经济新闻》，从2014年元旦开始，已经有数篇社论、重头新闻谈及中国的军事威胁，给人以中日热战一触即发的感觉。报道方针相对自由的《朝日新闻》，主要把对华报道放在了中国危机论上，质疑中国改革能否成功，给人的感觉是中国在2014年已经基本上难以克服危机，江河日下了。尽管这种报道有促进报纸销量的嫌疑，但是在日本制造业企业看来，中国对他们来说已经不是有投资潜力的国家。

　　日本国际协力银行将调查范围限定在日本的大型制造业企业——需要有3个以上的海外法人，其中至少1个是生产基地。调查在2013年7~9月发问卷，8~10月回访及电话咨询，11月底出台调查报告。“在两国关系方面，我们没有太多地调查日中政治关系对日本投资的影响。”阿由叶对笔者表示。

　　“从我们的调查结果看，很多企业不再把中国视为有潜力的国家，主要原因是担心中国劳动力成本上升，他们认为在中国已经很难招募到想要的劳动力了。”阿由叶表示。这部分企业给出的原因权值分别为：劳动力成本上升及劳动力难以确保(41.2%)、与其他公司竞争的激化(20.6%)、中国经济的减速(26.0%)、中日两国政治关系走向(12.2%)。

　　但是，在那些不认为中国具有投资潜力的企业中，“只有3.5%的企业会缩小在中国的业务，或者是从中国撤退。”阿由叶表示，这些企业中52.7%表示会在中国维持现状，而43.6%的企业则准备强化或者是扩大在华业务。

　　日企转向印尼和印度

　　一些日本企业在中国布局完成后，更愿意选择印尼作为新的投资地点。

　　现在受到日本制造企业青睐的国家，主要是印尼和印度。

　　在给予回复的625家日本制造业企业中，2013年在中国具有1家以上制造工厂的企业有487家，占77.9%。相比之下印尼为189家(30.2%)，印度135家(21.6%)。

　　“能到中国来投资的企业已经基本上来了，去寻找新的有潜力国家，这本来就是很自然的事。”阿由叶对笔者说。

　　被调查的企业中，有219家认为印尼具有投资潜力，占企业总数的44.9%;213家选择了印度，占43.6%;第三位被日本制造业企业认为有投资潜力的国家是泰国，有188家选择，占38.5%;中国降到了第四位，有183家选择，占37.5%，2012年时中国位列。再往下是越南、巴西等国，但看好那里的企业数量有限，占比很低。

　　对于“放弃”中国，阿由叶表示，调查结果显示，日本企业在中国的产出品主要用来出口欧美。自从2008年金融危机后，由于欧美需求疲软，中国的出口受到打击，这给日企带来一定的影响。

　　印尼的魅力在哪里?首先，印尼有2.5亿人口，市场的未来成长性受到很大期待。其次，过去去印尼投资的日本制造企业不多，一些日本企业在中国布局完成后，更愿意选择印尼作为新的投资地点。

　　但是，印尼的劳动力成本上升同样非常快。印尼国内劳动力人口总量和中国相差甚远，劳动力成本上升速度与幅度也更快，这方面日本企业不是没有顾忌，那些认为印尼很有潜力的企业，也有41.2%对那里劳动力成本的上升感到是个巨大的课题。

　　此外，印尼的经济总量仅比中国一年的增量多一些。2013年中国GDP的增量大致为8100亿美元，印尼全年的GDP为8785亿美元。印尼有一定的发展空间，但其人口只相当于中国的六分之一，经济总量只有中国的之一左右。一时受到青睐，但印尼能否长期成为日本制造业的，非常值得商榷。

　　相比之下，印度一直是日本制造业关注榜上的第二个国家。在中国位列的时候，印度位居第二，但中国跌位之后，印度仍是第二位。“印度的大问题是基础设施的不完善，对此有意见的企业占了57.2%。”阿由叶表示。

　　笔者采访过的日本企业，凡是去印度投资的大都对印度的交通条件、行政机构、劳动力质量有着诸多的不满。缺少现代化的交通体系，让印度在工业现代化方面损失不小。从收益的角度看，近5年，日本制造企业对中国的满意度调查结果一直维持在80%上下，2012年印度只获得了不到70%，不仅不能和东盟比，更在北美、欧洲之下。印度要真正成为日本企业的投资对象国，还需要做相当多的对国内经济条件的改善工作。

　　近七成企业尚未行动

　　考虑到中日关系的不确定性，日本制造业企业在考虑分散中国业务的风险，但有实际行动的并不是很多。

　　2013年，三菱化学控股公司在中国连续启动了两家工厂，一家生产农用薄膜，一家生产液晶电视等使用的偏光薄膜等，两家工厂投资巨大，特别是液晶电视用薄膜工厂，与其在日本的母工厂完全一个规模，但设备更新。日本化工方面的对华投资今后还有一定的提升空间。

　　阿由叶说：“我们调查的企业中，80.2%的企业认为今后日本市场会缩小。”加上受核电站事故的影响，日本电力价格今后会出现较大的提高，企业回归日本的可能性不大。

　　考虑到中日关系的不确定性，日本制造业企业在考虑分散中国业务的风险，但有实际行动的并不是很多。“我们调查的结果是，533家企业中，83家已经向其他国家转移了一部分在华业务，这占了总数的15.6%。”阿由叶说。目前，有86家企业(16.1%)开始研究分散中国风险，而68.3%(364家)的企业没有相关计划。

　　“从调查结果看，从中国分散出去后，企业主要去了泰国、越南及印度尼西亚。”阿由叶介绍。

　　“我们公司将一部分产业机械的组装工作放到了越南，但到了越南发现，那里缺少相关零部件的配套，结果基本上所有零部件需要从中国进口。这样组装出来的机械，并不比在中国组装的便宜。”名古屋一家著名企业的总裁表示。

　　而泰国近的游行风潮也开始让一些准备去那里投资的日本企业动摇。

　　相对来说，印尼的投资条件好，但除了前述劳动力成本的上升(41.2%)的问题外，还有基础设施不完善(31.4%)，法制运用不透明(30.4%)，与其他公司竞争激烈(29.9%)，等等。今后在印尼要想获得发展，日企需要做的功课还很多很多。